所謂“1元轉(zhuǎn)讓股權(quán)”，是指轉(zhuǎn)讓方以1元人民幣的價格向受讓方轉(zhuǎn)讓股權(quán)。這種現(xiàn)象多發(fā)于同一實際控制人控制的企業(yè)之間，而且經(jīng)常出現(xiàn)在標的企業(yè)凈資產(chǎn)為負的情況下。比如，A國有企業(yè)2005年接收重慶H公司時，H公司凈資產(chǎn)為負數(shù)，該企業(yè)未做賬務(wù)處理。2012年，A企業(yè)處置H公司90%的股權(quán)時，因H公司長期虧損，資不抵債，所以以1元價格轉(zhuǎn)讓給關(guān)聯(lián)方。
“1元轉(zhuǎn)讓股權(quán)”的實質(zhì)就是名義金額轉(zhuǎn)讓，它的應(yīng)用優(yōu)勢很明顯——在轉(zhuǎn)讓資不抵債企業(yè)的股權(quán)過程中，轉(zhuǎn)讓雙方無法以標的企業(yè)的實際負資產(chǎn)計入投資相關(guān)科目。如果以0元作為轉(zhuǎn)讓價值，在企業(yè)所得稅計量中會將此列為贈予行為，不利于企業(yè)的整體稅收籌劃，所以很多國有企業(yè)都熱衷于以1元的價格受讓凈資產(chǎn)為負的股權(quán)。
雖然給企業(yè)帶來諸多方便，但“1元轉(zhuǎn)讓股權(quán)”也會產(chǎn)生稅務(wù)風(fēng)險。最突出的就是存在著企業(yè)凈資產(chǎn)低估，以“1元轉(zhuǎn)讓股權(quán)”逃避稅負的情況。因此，在絕大多數(shù)情況下，“1元轉(zhuǎn)讓股權(quán)”都被稅務(wù)機關(guān)視為轉(zhuǎn)讓價格明顯偏低且不具有合理理由，進而遭遇稅收合規(guī)性審查。為有效化解“1元轉(zhuǎn)讓股權(quán)”中存在的稅務(wù)風(fēng)險，建議采取如下三項措施。
第一，完善股權(quán)轉(zhuǎn)讓價格評估體系。交易定價是股權(quán)轉(zhuǎn)讓的核心環(huán)節(jié)，對股權(quán)資產(chǎn)的評估是交易定價的關(guān)鍵因素。由于缺乏資產(chǎn)評估的程序性法律規(guī)定，我國股權(quán)交易資產(chǎn)評估市場混亂，國有企業(yè)股權(quán)交易定價問題尤為突出。建議稅務(wù)機關(guān)適當引入具有法定資質(zhì)的稅務(wù)鑒證機構(gòu)，建立稅務(wù)機關(guān)與涉稅中介機構(gòu)的溝通機制，完善股權(quán)轉(zhuǎn)讓價格評估機制。對于納稅人不能提供真實股權(quán)轉(zhuǎn)讓價格或提供的轉(zhuǎn)讓價格與當前市場公允價值明顯不符的，或者對土地使用權(quán)、房屋、無形、股權(quán)等合計占資產(chǎn)總額比例較高的企業(yè)，須提供中介機構(gòu)出具的評估報告，對評估報告也明顯有失公允的，由稅務(wù)部門參考稅務(wù)鑒證機構(gòu)的最終判定核定計稅價值。
第二，統(tǒng)一股權(quán)轉(zhuǎn)讓稅收政策口徑。從企業(yè)所得稅來看，判斷交易價格的公允性，目前暫無可操作性規(guī)定。盡管國家陸續(xù)出臺了股權(quán)轉(zhuǎn)讓管理的系列文件，但較之個人所得稅，仍需要細化。建議明確股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入的判定標準和核定方法，例如比照凈資產(chǎn)核定法、類比法等，進一步規(guī)范股權(quán)轉(zhuǎn)讓收入確認、資產(chǎn)原值的認定、評估定價等一系列規(guī)定。對模糊地帶及存有爭議的領(lǐng)域予以明確，既有利于幫助投資者在股權(quán)投資中事先預(yù)測稅務(wù)成本，防范稅務(wù)風(fēng)險，也有助于規(guī)范稅務(wù)機關(guān)對低價轉(zhuǎn)讓的認定權(quán)。
第三，嚴控股權(quán)轉(zhuǎn)讓審議審批程序。為防止國有資產(chǎn)流失，國有企業(yè)轉(zhuǎn)讓股權(quán)時，除要符合稅收相關(guān)法律外，亦應(yīng)遵照《企業(yè)國有產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓管理暫行辦法》的規(guī)定。也就是說，國有產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓必須經(jīng)過可行性研究、審議審批、審計、評估等程序，并報相關(guān)部門批準后執(zhí)行。如果凈資產(chǎn)評估價值為正且符合公平市場交易原則，基于國有資產(chǎn)保值增值的考慮，是不太可能出現(xiàn)轉(zhuǎn)讓價格低于評估價值情況的，更不可能出現(xiàn)1元轉(zhuǎn)讓的情況。但是如果凈資產(chǎn)評估價值為負，即小于零，采用1元的價格轉(zhuǎn)讓就具有一定的合理性。
總而言之，如果企業(yè)嚴格遵照規(guī)定程序進行國有產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓，在對凈資產(chǎn)評估價值復(fù)核通過的前提下，“1元轉(zhuǎn)讓股權(quán)”的稅務(wù)風(fēng)險是安全可控的。